Busca en el Blog

jueves, 26 de marzo de 2015

Método de la primera diferencia (III)

Pero, por supuesto, β3 es el coeficiente de la variable de tendencia en el modelo original. Por tanto, la presencia de un término de intercepto en la forma de primera diferencia significa que hay un término de tendencia lineal en el modelo original y que el término de intercepto es, en realidad, el coeficiente de la variable de tendencia. Si β3 por ejemplo, es positivo en (12.6.9), significa que hay una tendencia arriba en Y después de permitir la influencia de todas las otras variables.

En lugar de suponer que ρ =+1, si se supone que ρ = -1, es decir, correlación serial negativa perfecta (lo cual no es típico en la series de tiempo económicas). La ecuación en diferencia generalizada (12.6.5) se convierte ahora en


No hay comentarios.:

Publicar un comentario